Seguimiento de tendencias: una guía definitiva

¿Qué tan exitoso es el seguimiento de tendencias? Por supuesto, depende de la trader y la estrategia utilizada, pero algunos de los comerciantes más exitosos de la historia han sido seguidores de tendencias. Antes de profundizar en el seguimiento de tendencias, examinemos rápidamente la historia del seguimiento de tendencias y algunos de sus comerciantes más exitosos.

Un ejemplo más reciente de un seguimiento de tendencias exitoso trader es David Harding. En 1997, Harding fundó Winton Group, una firma de fondos de cobertura. La firma comenzó con 2 millones, pero a septiembre de 2020 administra 20 mil millones y emplea a cientos de personas. Según Forbes, Harding tiene un patrimonio neto de 1.300 millones.

Esta es solo una pequeña muestra de los comerciantes que han hecho sus fortunas a través del seguimiento de tendencias. Aún así, resalta el aspecto atemporal de este trading estrategia y su potencial para proporcionar rendimientos lucrativos.

El seguimiento de tendencias identifica tendencias con indicadores y gestiona el riesgo con estrictas reglas de tamaño de posición. Cada estrategia de seguimiento de tendencias tiene sus indicadores únicos para identificar tendencias de diversa duración. Estos indicadores pueden ayudar al trader decidir cuándo entrar en una posición y cuándo salir de una posición. Veamos por qué los seguidores de tendencias usan estos indicadores y cómo los ayudan a tomar estas decisiones.

Entrar en una posición es cuando compra o vende en corto un valor. Cuando te involucras en la tendencia tradingentrar en una posición significa que cree que ha identificado una tendencia potencialmente rentable.

Esto suena bastante simple, pero el seguimiento de las tendencias es complejo. Una tendencia suele ser bastante obvia en retrospectiva, pero detectar tendencias a medida que ocurren es mucho más desafiante.

Por ejemplo, tal vez el precio de una acción haya aumentado constantemente durante las últimas dos semanas. ¿Es esto una casualidad o una tendencia? Si es una tendencia, ¿continuará? Si continúa, ¿por cuánto tiempo continuará? Y este es un escenario relativamente simple: una acción con tendencia al alza. Puede volverse aún más complicado una vez que comience a trabajar en estrategias más complejas con múltiples duraciones y reglas.

Con tantos intercambios potenciales, ¿cómo puede un trader posiblemente decidir cuándo se produce una tendencia y hacer una rentable trade ¿respectivamente? A trader podría intentar observar el mercado y adivinar lo que sucederá a continuación o dejarse llevar por una “intuición”, pero esto es un desafío. En este dilema es donde entran los indicadores.

En lugar de basar sus decisiones en conjeturas o suposiciones, los operadores que siguen tendencias usan sus indicadores para ayudarlos a detectar tendencias y decidir cuándo entrar y salir de una posición. Más adelante en esta publicación, veremos algunos de los indicadores más populares y cómo ayudan a los comerciantes a localizar y beneficiarse de las tendencias.

A trader utiliza indicadores para detectar una tendencia y decidir cuándo entrar en una posición, pero este no es el único momento en que los comerciantes deben confiar en los indicadores. Los comerciantes también usan indicadores para ayudarlos a decidir cuándo salir de una posición.

Hay dos razones por las que un trader saldría de una estrategia. El primero es obtener ganancias y el segundo es evitar pérdidas adicionales. Ambos son aspectos vitales de una estrategia exitosa de seguimiento de tendencias.

Primero veremos las estrategias de salida de take-profit. El mayor problema es el tiempo. Si sale demasiado pronto, es posible que pierda la oportunidad de obtener una mayor ganancia, pero puede obtener menos ganancias de las que debería o incluso sufrir una pérdida si sale demasiado tarde. El objetivo de los indicadores de toma de ganancias es que cierre la posición una vez que la tendencia ya no esté intacta con las ganancias disponibles.

Incluso la mejor estrategia no funcionará siempre. Puede ser increíblemente desafiante saber cuándo salir cuando eso sucede. Una vez que los comerciantes comienzan a perder dinero, a menudo se deciden a aguantar y compensar sus pérdidas o se ponen demasiado nerviosos y abandonan una estrategia a la primera señal de una posible reversión.

Estas respuestas tienen sentido, pero ambas se basan en emociones en lugar de datos. Los comerciantes que siguen la tendencia sistemática salen cuando la tendencia se agota y colocan stop loss en cada trade limitar trade riesgo: más sobre esto más adelante.

Hemos hablado de los dos aspectos críticos de trading – entrar y salir de una posición. Aún así, hay un tercer componente de la tendencia. tradingy es entonces cuando detectar una estrategia que necesita actualizarse.

No todas las estrategias incluyen este aspecto de tendencia trading, pero es tan importante tenerlo en cuenta como entrar y salir de una posición. Una estrategia específica que utiliza ciertos indicadores puede funcionar por un tiempo: meses, años, tal vez incluso décadas, pero eventualmente, casi todas las estrategias se vuelven obsoletas.

¿Por qué es esto? Todas las estrategias intentan aprovechar los patrones específicos del mercado, pero no se establecen patrones en los mercados. Los mercados evolucionan, y esta evolución requiere que los comerciantes se mantengan flexibles.

Incluso si la evolución de los mercados no tuviera un impacto trading estrategia, el hecho de que sea una estrategia efectiva lo haría. Cuanto más efectiva sea una estrategia, más probable es que otros operadores la descubran y la utilicen. Al principio, esto puede estar bien, pero si suficientes personas comienzan a usar la estrategia con el tiempo, puede afectar su efectividad al influir en la tendencia misma. Ya no estás por delante de la tendencia; está en la misma posición que todos los demás, lo que erosiona o incluso elimina su capacidad de obtener ganancias.

Detectar cuándo una estrategia se está volviendo menos efectiva es uno de los aspectos más desafiantes del seguimiento de tendencias, pero no tenerlo en cuenta ha descarriado a muchos grandes operadores que se aferran a una estrategia que ya no es relevante. Cualquiera que quiera ser un seguidor de tendencias trader deben revisar periódicamente la efectividad de su estrategia para determinar si la estrategia o los indicadores necesitan actualizarse.

Independientemente del período utilizado para crear el promedio móvil, la forma en que se pueden usar los datos del promedio móvil para encontrar tendencias sigue siendo relativamente similar.

Los precios de los valores son volátiles, lo que dificulta ver las tendencias. El promedio móvil crea una línea suave de datos de precios, lo que limita el impacto de las fluctuaciones de precios que ocurren al azar. Hay algunas formas diferentes de usar esta línea suavizada de datos de precios para informar las decisiones de seguimiento de tendencias.

En primer lugar, los datos de precios promedio móviles pueden ayudar a los operadores a distinguir entre un mercado en rango y uno en tendencia. El rango es cuando el rango entre los precios altos y bajos del valor para un período dado puede variar considerablemente, pero el promedio general es relativamente constante. Cuando el promedio móvil muestra una línea mayormente horizontal, esto significa que la seguridad está variando. Alternativamente, si el promedio móvil está subiendo, esto significa una tendencia alcista, y si el promedio móvil está cayendo, esto indica una tendencia bajista.

Otra forma en que los comerciantes pueden usar los datos del promedio móvil es en una estrategia de cruce. Los cruces pueden usar dos promedios móviles diferentes, por ejemplo, 100 días y 25 días. Cuando el promedio móvil más pequeño cruza por encima del promedio móvil más grande (cuando el de 25 días cruza sobre el de 100 días), se produce una señal de compra. Cuando el promedio móvil más corto cruza por debajo del promedio móvil más grande, esto puede usarse como una señal de venta.

También puede usar el precio del valor para cruces, en cuyo caso, cuando el precio cruza el promedio móvil (ya sea subiendo por encima o cayendo por debajo), tiene su señal de compra y su señal de venta. Uno de los problemas con este enfoque es que cuando el precio de un valor es altamente volátil, los cruces de menor duración que utilizan el precio pueden causar muchos cambios bruscos.

Si el RSI alcanza o supera los 70, el valor se considera sobrecomprado. Lo mismo es cierto en la otra dirección. Si el RSI cae a 30 o menos, está sobrevendido.

Hay cuatro pasos al calcular el RSI. Nos quedaremos con el RSI convencional de 14 períodos. Estos períodos pueden tener una duración más larga, como períodos mensuales, o incluso períodos tan cortos como de cinco minutos.

En el primer paso, calculamos los cambios barra a barra de cada cierre.

cambio = cerrar_n – cerrar_n-1

Los patrones de gráficos contribuyen al alfa, como se ve a continuación.

Recuerde, cuando no solo estamos mirando el precio cuando analizamos gráficos, estamos mirando la presión de compra y venta entrelazada con la psicología humana. Explotar la psicología humana es una de las mejores formas de convertirse en una empresa técnica rentable. trader.

El tamaño de la posición y las estrategias de gestión de riesgos le indican cuánto debe arriesgar a lo largo de una tradey tiene un impacto enorme en cómo un trading realizará el sistema. Las posiciones grandes pueden generar recompensas más significativas, pero si el tamaño de su posición es demasiado agresivo, puede correr el riesgo de arruinarse.

El riesgo de cuenta es la cantidad total de capital a trader está dispuesto a poner en riesgo como porcentaje de la cartera. Los comerciantes generalmente no deberían arriesgar más del 2% de su capital en una trade, y la mayoría de los comerciantes generalmente solo arriesgan el 1%. Usar el 1% de un valor de cartera de 100,000 nos daría un riesgo de cuenta de 1,000.

AccountRisk = PortfolioValue _ 1% = $100,000 _ 1% = $1,000

Con el monto de nuestra cuenta que estamos dispuestos a arriesgar por tradeahora podemos determinar trade riesgo.

Él trade el riesgo es la distancia entre el precio de compra y el stop loss. si un trader compra una acción por 100 y coloca un stop loss en 90, hay 10 trade riesgo. Sabiendo que nos vamos a arriesgar al 1.000 por tradedebemos comprar 100 acciones.

TradeRisk = Compra – StopLoss = $100 – $90 = $10

Acciones = AccountRisk \div TradeRisk = $1,000 \div $10 = 100

El tamaño de la posición y la gestión de riesgos pueden y deben volverse mucho más sofisticados.

Las posiciones pueden ponderarse inversamente en función de la volatilidad de los valores individuales; se pueden ponderar en relación con el movimiento de una cartera completa para minimizar la volatilidad. Incluso se pueden ejecutar a través de algoritmos de aprendizaje automático para determinar la ponderación óptima mediante la agrupación de clases de activos.

En otras palabras, el tamaño de la posición es un tema increíblemente complejo; sin embargo, la mayoría de los beneficios se pueden obtener administrando siempre sus riesgos usando límites, nunca excediendo su nivel predeterminado de riesgo de cuenta y siempre siguiendo sus reglas.

Hay un montón de excelentes recursos de seguimiento de tendencias disponibles. He enumerado algunos a continuación:

Sistemático trading Las estrategias eliminan muchos errores de comportamiento que hacen que los comerciantes tradicionales no sean rentables.