Una vez que tenga algunos intercambios exitosos en su haber, es posible que su familia o amigos le pregunten si puede ganar algo de dinero trading valores para ellos.
Ya sea en broma o no, la pregunta aún puede acechar en su mente: «¿Podría trade acciones para otra persona?
Esta es una pregunta importante para responder correctamente, por lo que he decidido proporcionar una respuesta bien investigada para mantenerlo a salvo.
La respuesta corta
Mientras los engranajes de tu cabeza giran, déjame darte la respuesta en su forma más simple:
No puedes trade valores para otros sin obtener una licencia como profesional de inversiones. Los profesionales de la inversión deben estar registrados en la Comisión de Bolsa y Valores o tener una licencia federal. Hay pocas excepciones a esta regla.
Por supuesto, si está dispuesto a pasar por los aros de licencia necesarios, es posible. Cubriremos eso hoy y algunos pros y contras a considerar antes de comprometerse con ese camino.
Para ser claros, existen razones tanto legales como prácticas por las que no debería trade para amigos y familiares sin obtener primero ciertas licencias y registros. Veamos esas razones y cómo podría ser el camino para aquellos que quieren trade para otros legalmente.
Aparte de la legalidad, es Trading Acciones para familiares y amigos, ¿una buena idea?
Dejando de lado las cuestiones legales, pensemos en los problemas prácticos que podrían surgir si trade en nombre de familiares y amigos.
Incluso si pudiera obtener un rendimiento del dinero de los miembros de su familia, hay muchos detalles del arreglo que necesitaría resolver. No es ningún secreto que resolver problemas de dinero o de negocios con la familia puede tensar las relaciones. Esto por sí solo es una razón importante para pensarlo dos veces.
¿Quiere tener que responder preguntas sobre el rendimiento de la cartera en su fiesta de Nochebuena?
¿Y qué pasa si pierdes el dinero de tu familia o amigos? ¡Habla sobre las incómodas fiestas de Nochebuena, suponiendo que estés invitado! Los conflictos de dinero son una de las principales fuentes de conflicto en las relaciones humanas, por lo que debe pensar mucho antes de convertirlo en un factor más en sus relaciones más cercanas.
El rendimiento pasado no garantiza resultados futuros
Una firma de investigación llamada Dalbar estudia qué resultados obtiene el inversionista promedio en el mercado y lo compara con el índice del mercado. Durante décadas, han descubierto que, debido a malas elecciones de tiempo, el inversionista promedio (incluso con asesoramiento de inversión) ha tenido un desempeño significativamente inferior al de los mercados durante todos los períodos de tiempo típicos de investigación: 1 año, 5 años, 10 años, 20 años y 30 años. años.
Los datos anuales publicados más recientemente (para 2018) muestran que el inversionista bursátil promedio no solo perdió dinero sino perdió un promedio de 5% más que el S&P 500 perdido durante ese año! Por lo tanto, realmente necesita pensar de manera realista sobre el potencial de que realmente podría perder el dinero que le dan sus familiares y amigos. Como dice repetidamente la comunidad inversora, “El desempeño pasado no garantiza resultados futuros”. Incluso si usted es el próximo genio de las inversiones, esa verdad se aplica a usted, sin importar el dinero que esté invirtiendo.
Entonces, puede ver por qué es posible que desee rechazar cortésmente las solicitudes de familiares o amigos para invertir para ellos. Pero si eso no es suficiente, para proteger a los inversionistas desprevenidos, el gobierno federal (específicamente la SEC, o la Comisión de Bolsa y Valores) y los estados han creado obstáculos legales importantes que debe atravesar para trade para otros.
dos caminos a Trading Acciones para otros
Supongamos que ha pensado en los riesgos prácticos y aún desea invertir legalmente para otros. Como puedes hacer eso?
Echaremos un vistazo a las dos opciones más comunes, incluida una descripción general de la trayectoria profesional, así como algunos pros y contras:
Conviértase en un representante registrado de una empresa financiera
Este primer camino es el camino del empleo, en el que trabaja para (o al menos bajo el paraguas de) una firma de asesoría financiera, una casa de cambio o un corredor de bolsa como representante o analista de inversiones. Incluso para los asesores de inversión independientes que crean sus propios Asesor de inversiones registrado (RIA), así es como comenzaron la mayoría de los profesionales de la industria.
Con esta opción, postularía a puestos de Representante financiero en empresas como Fidelity Investments, Edward Jones o TD Ameritrade. También puede presentar una solicitud para unirse a los equipos de empresas de asesoría de inversiones registradas.
Esta vía suele tener un importante componente de ventas, pero también puedes obtener un salario base. Por lo tanto, es una excelente manera de comenzar en la industria financiera.
Una vez que una de estas empresas lo contrate, lo capacitarán y lo patrocinarán para que tome los exámenes requeridos. De acuerdo con las leyes estatales y federales, debe realizar y aprobar ciertos exámenes antes de poder dar consejos de inversión a cambio de una compensación.
Aquí hay una tabla con los pros y los contras de esta opción:
Pros y contras de trabajar para un corredor de bolsa u otra empresa financiera
Ventajas de la empresa
- ¡Este es un camino legal para invertir para otros! Y recibirá capacitación del departamento de cumplimiento de la empresa, para evitar problemas.
- Obtiene capacitación y experiencia remuneradas y el apoyo de los recursos y sistemas establecidos de la empresa empleadora.
- Puede tener un salario base, mientras que las comisiones o los incentivos basados en el desempeño brindan un potencial de ingresos significativo.
- Usted está respaldado por los recursos y los sistemas establecidos de la empresa empleadora, por lo que puede concentrarse en aprender a ser un buen asesor de inversiones.
- Su empleador paga por sus exámenes.
Contras de la empresa
- Tendrá que adaptarse a los sistemas existentes y estar limitado por las políticas de la empresa. Esto significa incluso más reglas que las que crean las regulaciones estatales y federales. Para el tipo emprendedor, esto puede ser frustrante.
- Especialmente al principio de su carrera, tendrá que ceder una parte significativa de los ingresos que genera a la empresa en función de su «cuadrícula de producción».
- Es probable que tenga mínimos de producción que cumplir para mantener su posición.
A continuación, consideraremos otra carrera de asesor financiero que atrae más a la personalidad emprendedora.
Convertirse en un asesor de inversiones registrado independiente (IAR)
No existe ningún requisito legal para trabajar como representante de otra empresa financiera antes de iniciar su propia empresa. ¡Siempre que apruebe los exámenes apropiados y aprenda las habilidades que necesitará, puede convertirse en un asesor de inversiones registrado y comenzar a ayudar a familiares y amigos con sus necesidades de inversión!
Si elige este camino, deberá trabajar más por adelantado para establecer su propio negocio, encontrar custodios para mantener sus cuentas y completar los requisitos de cumplimiento. Pero tendrá más flexibilidad y el potencial de mayores recompensas financieras en el futuro.
Si desea iniciar su propio asesoramiento, aquí hay una lista de pasos esenciales. Muchas empresas de consultoría se especializan en ayudar a las personas a atravesar este proceso:
- Elija su tipo de negocio, regístrese y obtenga identificaciones fiscales para su negocio. Una LLC es la más común, pero debe consultar con un abogado.
- Tome y apruebe el examen FINRA Serie 65.
- Regístrese en el Depositario de registro de asesores de inversiones (IARD), así como en su estado. Complete y envíe el formulario ADV al IARD.
- Configure sus procesos y sistemas de cumplimiento, contratos y políticas legales con la ayuda de una firma consultora y/o abogado.
- Asegúrese de tener un buen tenedor de libros y un sistema de contabilidad establecido.
- Cuelgue su ‘teja’ y comience a hablar con las perspectivas.
Eso es mucho trabajo. Pero los aspectos positivos a continuación hacen que valga la pena para muchos:
Pros y contras de iniciar su propio RIA
Ventajas de RIA
- Eres independiente.
- Tiene más libertad en tiempo, compensación y tarifas, marketing y marca.
- También puedes quedarte con más de lo que ganas.
Contras de RIA
- No tendrás salario. Por lo tanto, puede ser más difícil llegar al punto en el que pueda vivir del negocio.
- Usted es el único responsable de todo, desde el marketing hasta el cumplimiento (esto puede aliviarse con la ayuda de una firma de registro y cumplimiento de RIA).
- Tendrá que buscar oportunidades de aprendizaje y desarrollo por sí mismo en lugar de depender de un empleador para que lo dirija en esa área.
las excepciones
Ya que estamos siendo minuciosos, veamos un par de excepciones a los requisitos de licencia.
(Si bien existen excepciones, le recomiendo que las use con precaución. No soy abogado, y esta información se proporciona solo con fines educativos; no es un consejo legal. Si alguna de estas opciones le interesa, puede profundizar en la SEGUNDO y FINRA sitios web.)
Asesoramiento gratuito limitado como amigo
La mayoría de los estados le permiten brindar asesoramiento gratuito a un número limitado de familiares o amigos, siempre que no tenga una relación contractual o compensación y no se presente como un asesor de inversiones. Consulte la ley de su estado.
Cuentas para Menores
Otra excepción son las cuentas para niños. Tienes permiso para configurar y trade en una cuenta UTMA para tus hijos menores. Pero es su cuenta y se les entrega legalmente tan pronto como alcanzan la mayoría de edad designada por su estado.
Proporcionar educación general y recomendaciones impersonalizadas
Siempre que no haga recomendaciones a personas específicas, puede brindar educación general sobre inversiones. Básicamente, esto se incluye en la libertad de expresión y es por eso que no necesita una licencia para comenzar un boletín de inversiones. Pero deje en claro que está haciendo recomendaciones generales que no están personalizadas para el individuo.
Clubes de inversión
No necesita una licencia para comenzar a invertir como parte de un club de inversión. Pero hay reglas específicas sobre cuándo un club califica como club y cuándo se convierte en asesoramiento financiero. Solo es un club de inversión si todos votan en cada decisión de inversión, por lo que no es «trading para otros” con esta opción.
Envolviendolo
Si llegaste al final, espero que tengas más claridad sobre la pregunta: “¿Puedes Trade ¿Acciones para otra persona? Por favor, póngase en contacto conmigo si tiene alguna pregunta o sugerencia.